Dow Theory არის ტექნიკური ანალიზის ქვაკუთხედი, რომელიც თავდაპირველად შეიქმნა ტრადიციული ფინანსური ბაზრების, განსაკუთრებით აქციების შესასწავლად. იგი ეფუძნება ჩარლზ დოუს, ერთ-ერთი დამფუძნებლის ნაშრომს Wall Street Journal და Dow Jones Industrial Average. როდესაც კრიპტო ბაზრები იზრდება და მწიფდება, ბევრი სვამს კითხვას, შეიძლება თუ არა დოუს თეორიის გამოყენება ამ ახალ, უაღრესად არასტაბილურ გარემოში ტენდენციების გასაგებად და პროგნოზირებისთვის.
ამ სტატიაში ჩვენ განვიხილავთ, თუ რა არის Dow Theory და როგორ შეუძლია მისმა პრინციპებმა უზრუნველყოს ღირებული ინფორმაცია ტრეიდერებისთვის, რომლებიც ცდილობენ ნავიგაციას კრიპტო ბაზრების სირთულეებში.
დოუს თეორიის საფუძვლები
Dow Theory აგებულია რამდენიმე ძირითად პრინციპზე, რომლებიც ფოკუსირებულია იმ აზრზე, რომ ბაზრები მოძრაობენ პროგნოზირებად ციკლებში. ეს ციკლები ტრეიდერებს შეუძლიათ გააცნობიერონ ბაზრის უფრო ფართო მიმართულება და მიიღონ ინფორმირებული გადაწყვეტილებები იმის შესახებ, თუ როდის იყიდონ ან გაყიდონ. Dow თეორიის ძირითადი კომპონენტებია:
- ბაზრის ტენდენციები
Dow Theory ვარაუდობს, რომ ბაზრები მოძრაობენ ტენდენციებით, რომლებიც შეიძლება დაიყოს სამ ტიპად:- ძირითადი ტენდენციები: გრძელვადიანი ტენდენციები, რომლებიც წარმოადგენს ბაზრის საერთო მიმართულებას, გრძელდება თვეების ან თუნდაც წლების განმავლობაში.
- მეორადი ტენდენციები: შესწორებები ან ცვლილებები პირველადი ტენდენციის ფარგლებში, რომელიც გრძელდება კვირებიდან რამდენიმე თვემდე. ეს არის დროებითი უკუქცევები, რომლებიც ეწინააღმდეგება პირველადი ტენდენციას.
- მცირე ტენდენციები: მოკლევადიანი რყევები მეორადი ტენდენციების ფარგლებში, რომელიც გრძელდება რამდენიმე დღიდან რამდენიმე კვირამდე.
- დადასტურება საშუალოს შორის
Dow Theory ხაზს უსვამს, რომ ბაზრის სხვადასხვა სექტორის მუშაობა უნდა ადასტურებდეს ერთმანეთს. მაგალითად, ტრადიციულ ბაზრებზე, თუ ინდუსტრიული სექტორი კარგად მუშაობს, სატრანსპორტო სექტორმაც უნდა დაინახოს ზრდა. კრიპტოვალუტის კონტექსტში, ეს შეიძლება ითარგმნოს იმ აზრად, რომ BTC-ისა და ETH-ის მუშაობა უნდა დაადასტუროს ერთმანეთი, რაც მიუთითებს უფრო ფართო ბაზრის სიძლიერესა თუ სისუსტეზე. - მოცულობა უნდა დაადასტუროს ტენდენციები
დოუს თეორიის მიხედვით, ვაჭრობის მოცულობამ უნდა მხარი დაუჭიროს ტენდენციის მიმართულებას. მაგალითად, ვაჭრობის მოცულობა უნდა გაიზარდოს ზრდის ბაზარზე ფასების მატებასთან ერთად. კრიპტოვალუტებზე ამის გამოყენებისას, ტრეიდერებს შეუძლიათ შეხედონ ვაჭრობის მოცულობას, რათა დაადასტურონ ფასების მოძრაობის სიძლიერე. - ტენდენციები შენარჩუნებულია მანამ, სანამ აშკარა ცვლილებები არ მოხდება
Dow Theory-ის მთავარი იდეა არის ის, რომ ტენდენციები გრძელდება მანამ, სანამ არ იქნება აშკარა მტკიცებულება შებრუნების შესახებ. ბაზრის ყველა რყევაზე რეაგირების ნაცვლად, ტრეიდერებმა უნდა დაელოდონ ტენდენციის ცვლილების საბოლოო ნიშნებს, სანამ შეასწორებენ თავიანთ სტრატეგიებს.
Dow თეორიის გამოყენება კრიპტოზე
მიუხედავად იმისა, რომ Dow Theory შეიქმნა ტრადიციული ბაზრებისთვის, მისი პრინციპები შეიძლება ადაპტირდეს კრიპტო ვაჭრობაზე გარკვეული ცვლილებებით. აი, როგორ შეუძლია Dow Theory-ს დაეხმაროს ტრეიდერებს კრიპტო ბაზრის ტენდენციების გაგებაში და ნავიგაციაში:
- კრიპტოში პირველადი ტენდენციების იდენტიფიცირება
კრიპტოვალუტის ბაზრები, ისევე როგორც ტრადიციული, ავლენენ გრძელვადიან ტენდენციებს, რომლებიც შეიძლება გაგრძელდეს თვეების ან წლების განმავლობაშიც კი. ტრეიდერებს შეუძლიათ მიიღონ უფრო ინფორმირებული გადაწყვეტილებები მათი საერთო სტრატეგიის შესახებ. მაგალითად, თუ ბიტკოინი გრძელვადიან ზრდის ტენდენციაშია, ტრეიდერმა შესაძლოა ფოკუსირება მოახდინოს ჰოლდზე, ვიდრე ხშირი ვაჭრობის გაკეთებაზე. თუმცა, ხანგრძლივი დაღმავალი ტენდენციის დროს, ისინი შესაძლოა გადავიდნენ რისკის მართვისა და კაპიტალის შენარჩუნებისკენ. - მეორადი და მცირე ტენდენციები არასტაბილურ ბაზარზე
კრიპტო ბაზრები ცნობილია მათი არასტაბილურობით, ხშირი მოკლევადიანი ფასების მოძრაობით, რამაც შეიძლება გაართულოს საერთო ტენდენციის დადგენა. Dow Theory-ის კონცეფცია მეორადი და მცირე ტენდენციების შესახებ შეიძლება დაეხმაროს ტრეიდერებს განასხვავონ დროებითი კორექტივები და უფრო მნიშვნელოვანი ტრენდის ცვლილებები. მაგალითად, ფასის მკვეთრი ვარდნა უფრო დიდი აღმავალი ტრენდის ფარგლებში შეიძლება უბრალოდ იყოს მეორადი ტენდენცია (შესწორება), ვიდრე მოსალოდნელი უკუქცევის სიგნალი. - მოცულობის გამოყენება კრიპტო ტენდენციების დასადასტურებლად
როგორც ტრადიციულ ბაზრებზე, ვაჭრობის მოცულობა გადამწყვეტ როლს თამაშობს კრიპტოვალუტის ტენდენციების დადასტურებაში. მოცულობის ზრდა ფასის ზრდის დროს მიუთითებს იმაზე, რომ ბაზარი დარწმუნებულია ტენდენციაში. მეორეს მხრივ, თუ ფასები იზრდება დაბალი მოცულობით, ეს შეიძლება მიუთითებდეს, რომ ტენდენცია სუსტია და მიდრეკილია შებრუნებისკენ. ვაჭრობის მოცულობის მონიტორინგი ფასების მოძრაობასთან ერთად ტრეიდერებს ეხმარება თავიდან აიცილონ ცრუ სიგნალები და შეაფასონ ტენდენციების სიძლიერე. - კრიპტო ბაზრებზე აშკარა შებრუნების მოლოდინში
კრიპტოვალუტის ბაზრები სწრაფად მოძრაობენ, რამაც შეიძლება აცდუნოს ტრეიდერები იმპულსურად რეაგირებენ ფასების ყველა ცვლილებაზე. Dow Theory გვირჩევს მოთმინებას, ურჩევს ტრეიდერებს დაელოდონ ტენდენციის შეცვლის მკაფიო სიგნალებს, სანამ შეცვლიან თავიანთ სტრატეგიას. მაგალითად, უფრო დიდი აღმავალი ტრენდის მცირე დაცემის დროს გაყიდვის ნაცვლად, Dow Theory ვარაუდობს, რომ დაელოდოთ უფრო ძლიერ მტკიცებულებებს, როგორიცაა ფასისა და მოცულობის მნიშვნელოვანი ვარდნა, სანამ ვივარაუდებთ, რომ აღმავალი ტენდენცია დასრულდა.
Dow თეორიის ადაპტაცია კრიპტოს უნიკალურ მახასიათებლებთან
მიუხედავად იმისა, რომ Dow Theory უზრუნველყოფს დამხმარე ჩარჩოს ტენდენციების გასაგებად, მნიშვნელოვანია კრიპტო ბაზრების უნიკალური მახასიათებლების აღიარება. კრიპტო სივრცის სიჩქარე, არასტაბილურობა და შედარებით ახალგაზრდობა ნიშნავს, რომ ტენდენციები შეიძლება უფრო სწრაფად განვითარდეს და გარე ფაქტორებმა (როგორიცაა მარეგულირებელი სიახლეები ან ტექნოლოგიური განვითარება) შეიძლება დიდი გავლენა იქონიოს ბაზრის ქცევაზე.
გარდა ამისა, კორელაცია სხვადასხვა კრიპტოვალუტებს შორის შეიძლება არ იყოს ისეთი ძლიერი, როგორც ტრადიციულ ბაზრებზე. მიუხედავად იმისა, რომ Bitcoin და Ethereum განიხილება ბაზრისთვის, უფრო მცირე ზომის ალტკოინები ხშირად დამოუკიდებლად მოძრაობენ კონკრეტული გამოყენების შემთხვევების, პარტნიორობის ან განვითარებული მოვლენების საფუძველზე. მოვაჭრეებმა, რომლებიც იყენებენ Dow Theory-ს კრიპტოვალუტებზე, უნდა გაითვალისწინონ ეს ფაქტორები და შესაბამისად მოერგონ თეორიის პრინციპებს.
დასკვნა
Dow Theory გვთავაზობს მყარ საფუძველს ბაზრის ტენდენციების გასაგებად და მისი პრინციპები შეიძლება გამოყენებულ იქნას კრიპტო სამყაროში გარკვეული კორექტირებით. პირველადი, მეორადი და მცირე ტენდენციების იდენტიფიცირებაზე ფოკუსირებით, ფასების მოძრაობების მოცულობით დადასტურებით და ტენდენციის შებრუნების მკაფიო სიგნალების მოლოდინით, ტრეიდერებს შეუძლიათ უფრო გაზომილი და დისციპლინირებული მიდგომა მიიღონ არასტაბილურ კრიპტო ბაზრებზე. ვინაიდან კრიპტოვალუტის სივრცე აგრძელებს ზრდას და განვითარებას, დოუ თეორიის მსგავსი მარადიული პრინციპების გამოყენება ტრეიდერებს დაეხმარება უკეთესი გადაწყვეტილებების მიღებაში და შეამცირონ ემოციური რეაქციები, რომლებიც ხშირად გამოწვეულია ბაზრის ცვალებადობით. მიუხედავად იმისა, რომ არცერთი თეორია არ არის უტყუარი, Dow Theory-ის გამოყენებამ, როგორც ფართო სავაჭრო სტრატეგიის ნაწილი, შეიძლება მოგვაწოდოს ღირებული ინფორმაცია იმის შესახებ, თუ როგორ იქცევიან კრიპტო ბაზრები და როგორ ვაჭრობა ეფექტურად.
მიჰყევით ჩვენს ოფიციალურ სოციალურ არხებს: